PEMBENTUKAN PORTOFOLIO OPTIMAL MENGGUNAKAN MODEL MARKOWITZ PADA SAHAM IDX HEALTHCARE UNTUK INVESTASI SEBELUM DAN SAAT PANDEMI COVID-19
Portofolio adalah suatu kumpulan asset seperti saham yang dapat dibeli di
pasar modal. Portofolio yang optimal dapat menghasilkan nilai return yang
optimal dengan risiko yang aman untuk berinvestasi. Tujuan dari laporan tugas
akhir ini adalah membentuk portofolio yang optimal untuk melakukan
investasi pada sebelum dan saat pandemi Covid-19 menggunakan model
Markowitz. Model Markowitz dapat menentukan portofolio dengan cara
menekan hubungan return dan risiko investasi. Konsep pada model Markowitz
adalah meminimumkan risiko dengan expected return yang telah ditetapkan
atau memaksimalkan expected return dengan risiko yang telah ditetapkan.
Konsep tersebut dapat disesuaikan dengan preferensi dari investor. Pada
pandemi Covid-19, banyak saham yang mengalami pengaruh akibat pandemi
tersebut maka dari itu penelitian ini sangat diperlukan sebagai bahan
pertimbangan untuk berinvestasi. Hasil dari penelitian ini adalah pemilihan
portofolio menurut model Markowitz (α=(-3)) nilai Rate of Return yang
dihasilkan cenderung bernilai positif pada sebelum dan saat pandemi Covid-19
sedangkan pada pemilihan portofolio envelope tetapi tidak efficient frontier
(α=3) nilai Rate of Return cenderung bernilai negatif. Nilai Rate of Return
positif dan negatif dapat dilihat dari naik dan turunnya harga saham yang
terjadi pada transaksi jual-beli.
URI
https://repo.itera.ac.id/depan/submission/SB2108300007
Keyword